兩會(huì)中提到需淘汰各行業(yè)的落后產(chǎn)能，其中水泥的目標(biāo)為淘汰4,200萬噸，而城鎮(zhèn)化則提高對(duì)水泥的需求，相信此舉將有利行業(yè)龍頭。于2012年，安徽海螺水泥為內(nèi)地銷售額第二大的水泥企業(yè)，其控股公司海螺創(chuàng)業(yè)相信亦能受惠。
余熱發(fā)電將推至鋼鐵業(yè)
海螺創(chuàng)業(yè)間接持有海螺水泥，能受惠其早前發(fā)出的盈喜，而海螺水泥的毛利率約27.8%，比同業(yè)中國建材的23%為高，相信是與前者使用余熱發(fā)電有關(guān)。海螺創(chuàng)業(yè)主要為水泥生產(chǎn)商提供余熱發(fā)電解決方案，占總收入逾七成。為平衡經(jīng)濟(jì)發(fā)展及環(huán)境保護(hù)，余熱發(fā)電有機(jī)會(huì)推行至其他污染比較嚴(yán)重的行業(yè)如鋼鐵生產(chǎn)商，公司可望藉此增加收入。除此之外，公司亦進(jìn)軍垃圾焚燒處理業(yè)務(wù)，長遠(yuǎn)而言，內(nèi)地城鎮(zhèn)化加速將推動(dòng)垃圾處理需求增加，行業(yè)發(fā)展?jié)摿Υ?。公司早前新股集資主要用作發(fā)展具節(jié)能環(huán)保效益的綠色建材業(yè)務(wù)，有望成為新的盈利增長點(diǎn)。
市場(chǎng)預(yù)測(cè)公司2013年股東應(yīng)占利潤為18.2億元人民幣，按年增長約40%。預(yù)測(cè)2013年及2014年市盈率為13.1及10.9倍，比其他環(huán)保概念股份為低。走勢(shì)上，股價(jià)于18.00元至20.80元形成橫行區(qū)，目標(biāo)價(jià)20.80元(昨天收市18.38元)，即接近橫行區(qū)頂部，止蝕為買入價(jià)的一成。
2014年中央一號(hào)文件已是連續(xù)11年聚焦「三農(nóng)」，加上「兩會(huì)」提到需減少農(nóng)村貧困人口達(dá)一千萬人以上，投資者應(yīng)留意「三農(nóng)」概念相關(guān)股份。
一拖受惠農(nóng)業(yè)機(jī)械化率提升
第一拖拉機(jī)股份（0038）主要從事研發(fā)、制造及銷售農(nóng)業(yè)機(jī)械，受惠國策。早前財(cái)政部公布2013年的農(nóng)機(jī)購置補(bǔ)貼金額達(dá)217億元人民幣，共補(bǔ)貼購置各類農(nóng)業(yè)機(jī)械約594萬臺(tái)，于上年1月至10月期間，農(nóng)機(jī)工業(yè)企業(yè)收入按年增長約16%，高出全國機(jī)械工業(yè)行業(yè)平均水平3.3%。為了實(shí)現(xiàn)糧食生產(chǎn)「十連增」、農(nóng)民增收「十連快」，相信今年的補(bǔ)貼力度將有增無減。目前內(nèi)地農(nóng)業(yè)機(jī)械化率只有57%，遠(yuǎn)低于發(fā)達(dá)國之90%，發(fā)展空間龐大，一拖的前景可憧憬。市場(chǎng)預(yù)測(cè)，公司2013年經(jīng)調(diào)整純利按年倒退14%至3億元人民幣，首三季已達(dá)到2.6億元人民幣或預(yù)測(cè)之86%，相信全年業(yè)績(jī)驚嚇度不高。走勢(shì)上，股價(jià)已由12月中的高位調(diào)整最多近30%，目標(biāo)價(jià)為5.65元(11日收市4.88元)，若跌穿4.50元可先止蝕。
