2014-2017年我國PPP政策文件全匯總
發(fā)改投資〔2014〕2724號(hào)
2014年12月2日，國家發(fā)改委《關(guān)于開展政府和社會(huì)資本合作的指導(dǎo)意見》，并隨文下發(fā)了《政府和社會(huì)資本合作項(xiàng)目通用合同指南》。
2014
財(cái)金〔2014〕113號(hào)文：財(cái)政部關(guān)于印發(fā)《政府和社會(huì)資本合作模式操作指南（試行）的通知》（2014-11-29），以規(guī)范項(xiàng)目識(shí)別、準(zhǔn)備、采購、執(zhí)行、移交各環(huán)節(jié)操作流程；
財(cái)金〔2014〕112號(hào)：財(cái)政部《關(guān)于政府和社會(huì)資本合作示范項(xiàng)目實(shí)施有關(guān)問題的通知》（2014-11-30），并發(fā)布了第一批30個(gè)PPP示范項(xiàng)目名單；
財(cái)金〔2014〕156號(hào)：財(cái)政部《關(guān)于規(guī)范政府和社會(huì)資本合作合同管理工作的通知》（2014-12-30），制定下發(fā)《PPP項(xiàng)目合同指南（試行）》，加強(qiáng)對(duì)PPP合同的起草、談判、履行、變更、解除、轉(zhuǎn)讓、終止直至失效的全過程管理。
2015
1月19日，國家發(fā)改委公布了關(guān)于《基礎(chǔ)設(shè)施和公用事業(yè)特許經(jīng)營管理辦法》征求意見稿，財(cái)政部也公布了《關(guān)于規(guī)范政府和社會(huì)資本合作合同管理工作的通知》，并發(fā)布了PPP項(xiàng)目合同指南。
3月17日，國家發(fā)展改革委和國家開發(fā)銀行發(fā)布《關(guān)于推進(jìn)開發(fā)性金融支持政府和社會(huì)資本合作有關(guān)工作的通知》，對(duì)社會(huì)資本開出了更優(yōu)厚的條件，其中包括貸款期限最長可達(dá)30年、貸款利率可適當(dāng)優(yōu)惠等。
4月25日，國家發(fā)改委、財(cái)政部、交通部、住建部、水利部、中國人民銀行等聯(lián)合印發(fā)了《基礎(chǔ)設(shè)施和公用事業(yè)特許經(jīng)營管理辦法》，《辦法》規(guī)定將“轉(zhuǎn)變政府職能，強(qiáng)化政府與社會(huì)資本的協(xié)商合作”作為特許經(jīng)營實(shí)施的四項(xiàng)原則之一。并強(qiáng)調(diào)“行政區(qū)劃的調(diào)整、政府的換屆、部門調(diào)整和負(fù)責(zé)人的變更都不得影響特許經(jīng)營協(xié)議的履行”。
5月5日，國務(wù)院轉(zhuǎn)發(fā)了文化部、財(cái)政部、新聞出版廣電總局、體育總局等《關(guān)于做好政府向社會(huì)力量購買公共文化服務(wù)工作的意見》，要求努力營造政府向社會(huì)力量購買公共文化服務(wù)的良好環(huán)境，積極有序推進(jìn)政府向社會(huì)力量購買公共文化服務(wù)工作，并下發(fā)了《政府向社會(huì)力量購買公共文化服務(wù)指導(dǎo)性目錄》，成為公共文化服務(wù)領(lǐng)域推進(jìn)PPP模式的首個(gè)指導(dǎo)性文件。
6月25日，財(cái)政部下發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步做好政府和社會(huì)資本合作項(xiàng)目示范工作的通知》，進(jìn)一步明確了加快推進(jìn)PPP項(xiàng)目的實(shí)施和政策保障機(jī)制，并安排上報(bào)第二批PPP示范項(xiàng)目。
7月2日，國家發(fā)改委印發(fā)了關(guān)于切實(shí)做好《基礎(chǔ)設(shè)施和公用事業(yè)特許經(jīng)營管理辦法》貫徹實(shí)施工作的通知，進(jìn)一步明確了貫徹落實(shí)《辦法》的重要意義和重點(diǎn)任務(wù)。
7月10日，國家發(fā)展改革委、財(cái)政部、國土資源部、銀監(jiān)會(huì)、國家鐵路局等聯(lián)合下發(fā)了《關(guān)于進(jìn)一步鼓勵(lì)和擴(kuò)大社會(huì)資本投資建設(shè)鐵路的實(shí)施意見》，指出吸引社會(huì)資本進(jìn)入是深化鐵路投融資體制改革、加快鐵路建設(shè)的重要舉措。
9月25日，財(cái)政部下發(fā)《關(guān)于公布第二批政府和社會(huì)資本合作示范項(xiàng)目的通知》，發(fā)布了第二批PPP示范項(xiàng)目名單，共206個(gè)，總投資金額6,589億元。
此次公布的第二批PPP項(xiàng)目仍以公路、軌交等基礎(chǔ)設(shè)施，以及養(yǎng)老院、醫(yī)療設(shè)施、污水處理、教育設(shè)施、城市管廊等公用設(shè)施為主。其中，河南省PPP示范項(xiàng)目達(dá)41個(gè)，數(shù)量排在第一位，占比達(dá)到20%；其次是云南省，PPP示范項(xiàng)目為18個(gè)，排在第二位，占比為8.7%。
12月8日，財(cái)政部下發(fā)《關(guān)于實(shí)施政府和社會(huì)資本合作項(xiàng)目以獎(jiǎng)代補(bǔ)政策的通知》，要求對(duì)中央財(cái)政PPP示范項(xiàng)目中的新建項(xiàng)目，財(cái)政部將在項(xiàng)目完成采購確定社會(huì)資本合作方后，按照項(xiàng)目投資規(guī)模給予一定獎(jiǎng)勵(lì)。
其中，投資規(guī)模3億元以下的項(xiàng)目獎(jiǎng)勵(lì)300萬元，3億元（含3億元）至10億元的項(xiàng)目獎(jiǎng)勵(lì)500萬元，10億元以上（含10億元）的項(xiàng)目獎(jiǎng)勵(lì)800萬元。獎(jiǎng)勵(lì)資金由財(cái)政部門統(tǒng)籌用于項(xiàng)目全生命周期過程中的各項(xiàng)財(cái)政支出，主要包括項(xiàng)目前期費(fèi)用補(bǔ)助、運(yùn)營補(bǔ)貼等。
12月18日，財(cái)政部印發(fā)《PPP物有所值評(píng)價(jià)指引（試行）》。
2016
1月初，財(cái)政部對(duì)外發(fā)布了《中華人民共和國政府和社會(huì)資本合作法》（征求意見稿），共七章59條，成為我國PPP領(lǐng)域的第一部對(duì)外發(fā)布并征求意見的法律。
隨后，國家發(fā)改委發(fā)布了《中國基礎(chǔ)設(shè)施和公用事業(yè)特許經(jīng)營法(草案征求意見稿)》，業(yè)內(nèi)專家表示，特許經(jīng)營法和PPP立法這兩部正在起草中的法律，許多內(nèi)容重復(fù)交叉，還有不少意見相左。
2月22日，財(cái)政部、交通運(yùn)輸部聯(lián)合下發(fā)《關(guān)于推進(jìn)交通運(yùn)輸領(lǐng)域政府購買服務(wù)的指導(dǎo)意見》，明確要求通過引入市場機(jī)制，將公路水路交通運(yùn)輸領(lǐng)域部分政府公共服務(wù)事項(xiàng)從“直接提供”轉(zhuǎn)為“購買服務(wù)”。購買內(nèi)容包括公路服務(wù)事項(xiàng)、水路服務(wù)事項(xiàng)、運(yùn)輸服務(wù)事項(xiàng)、事務(wù)管理事項(xiàng)等方面，將逐步交由社會(huì)力量承擔(dān)。
5月28日，國家發(fā)改委、財(cái)政部聯(lián)合下發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步共同做好政府和社會(huì)資本合作（PPP）有關(guān)工作的通知》，要求各地要進(jìn)一步加強(qiáng)部門間的協(xié)調(diào)配合，形成政策合力，積極推動(dòng)政府和社會(huì)資本合作順利實(shí)施；同時(shí)要求完善合理的投資回報(bào)機(jī)制，著力提高PPP項(xiàng)目融資效率等七個(gè)方面的具體措施，進(jìn)一步做好PPP相關(guān)工作。
6月12日，財(cái)政部、住建部、交通部、國土部、環(huán)保部、水利部等二十個(gè)部委聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于組織開展第三批政府和社會(huì)資本合作示范項(xiàng)目申報(bào)篩選工作的通知》，對(duì)開展第三批示范項(xiàng)目全流程進(jìn)行了詳細(xì)介紹和規(guī)范。并附錄PPP示范項(xiàng)目的評(píng)審標(biāo)準(zhǔn)、申報(bào)PPP示范項(xiàng)目的材料清單和PPP示范項(xiàng)目申報(bào)清單。
6月21日，國務(wù)院下發(fā)《關(guān)于成立政府購買服務(wù)改革工作領(lǐng)導(dǎo)小組的通知》（國辦發(fā)〔2016〕48號(hào)），國務(wù)院副總理張高麗任組長，財(cái)政部部長樓繼偉任副組長，領(lǐng)導(dǎo)小組辦公室設(shè)在財(cái)政部，承擔(dān)領(lǐng)導(dǎo)小組日常工作。財(cái)政部部長助理戴柏華兼任辦公室主任。
6月27日，財(cái)政部、環(huán)保部聯(lián)合下發(fā)《關(guān)于申報(bào)水污染防治領(lǐng)域PPP推介項(xiàng)目的通知》，各省級(jí)財(cái)政、環(huán)保部門要把好項(xiàng)目質(zhì)量關(guān)，確保項(xiàng)目設(shè)計(jì)符合財(cái)政部關(guān)于PPP相關(guān)規(guī)定。省級(jí)單位申報(bào)的推介項(xiàng)目數(shù)量不應(yīng)超過10個(gè)，具體數(shù)量自行決定。申報(bào)項(xiàng)目需已納入PPP綜合信各息管理平臺(tái)管理。
6月29日，財(cái)政部、住建部聯(lián)合下發(fā)《關(guān)于申報(bào)市政公用領(lǐng)域PPP推介項(xiàng)目的通知》，各省級(jí)財(cái)政、住房和城鄉(xiāng)建設(shè)部門要把好項(xiàng)目質(zhì)量關(guān)，確保項(xiàng)目設(shè)計(jì)符合財(cái)政部關(guān)于PPP相關(guān)規(guī)定。各省級(jí)單位申報(bào)的推介項(xiàng)目數(shù)量不應(yīng)超過10個(gè)，具體數(shù)量自行決定。申報(bào)項(xiàng)目需已納入PPP綜合信息管理平臺(tái)管理。
7月7日，國務(wù)院總理主持召開國務(wù)院常務(wù)會(huì)議，聽取PPP模式推廣情況匯報(bào)?？偫懋?dāng)即明確要求由國務(wù)院法制辦牽頭，加快推進(jìn)相關(guān)立法進(jìn)程，以更好的法治環(huán)境更大激發(fā)社會(huì)投資活力。
8月10日，國家發(fā)改委印發(fā)《關(guān)于切實(shí)做好傳統(tǒng)基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域政府和社會(huì)資本合作有關(guān)工作的通知》，明確要求各地發(fā)展改革部門會(huì)同有關(guān)行業(yè)主管部門，切實(shí)做好能源、交通運(yùn)輸、水利、環(huán)境保護(hù)、農(nóng)業(yè)、林業(yè)以及重大市政工程等基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域政府和社會(huì)資本合作（PPP）推進(jìn)工作。
業(yè)內(nèi)專家表示，《通知》印發(fā)，標(biāo)志著我國推進(jìn)PPP工作職責(zé)分工更加明確，由國家發(fā)展改革委牽頭負(fù)責(zé)基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域PPP項(xiàng)目推進(jìn)獲得國務(wù)院認(rèn)可，接下來，在能源、交通運(yùn)輸、水利、環(huán)境保護(hù)、農(nóng)業(yè)、林業(yè)以及重大市政工程等“6+1”個(gè)基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域的PPP項(xiàng)目推進(jìn)有望加速。至此，國家發(fā)展改革委與財(cái)政部兩部門推進(jìn)PPP工作職責(zé)分工得以明確，分領(lǐng)域牽頭負(fù)責(zé)工作機(jī)制正式建立。
10月11日，財(cái)政部下發(fā)《關(guān)于在公共服務(wù)領(lǐng)域深入推進(jìn)政府和社會(huì)資本合作工作的通知》，要求各級(jí)財(cái)政部門切實(shí)踐行供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的最新要求，進(jìn)一步推動(dòng)公共服務(wù)從政府供給向合作供給、從單一投入向多元投入、從短期平衡向中長期平衡轉(zhuǎn)變。
特別是在垃圾處理、污水處理等公共服務(wù)領(lǐng)域，項(xiàng)目一般有現(xiàn)金流，市場化程度較高，PPP模式運(yùn)用較為廣泛，操作相對(duì)成熟，各地新建項(xiàng)目要“強(qiáng)制”應(yīng)用PPP模式，中央財(cái)政將逐步減少并取消專項(xiàng)建設(shè)資金補(bǔ)助。
10月13日，財(cái)政部、環(huán)保部、交通部等二十部委聯(lián)合下發(fā)《關(guān)于聯(lián)合公布第三批政府和社會(huì)資本合作示范項(xiàng)目加快推動(dòng)示范項(xiàng)目建設(shè)的通知》，確定北京市首都地區(qū)環(huán)線高速公路（通州—大興段）等516個(gè)項(xiàng)目作為第三批PPP示范項(xiàng)目，計(jì)劃總投資金額11,708億元。
同時(shí)要求第一批示范項(xiàng)目應(yīng)于2016年底前完成采購，第二批示范項(xiàng)目應(yīng)于2017年3月底前完成采購，逾期未完成采購的將調(diào)出示范項(xiàng)目名單；第三批示范項(xiàng)目原則上應(yīng)于2017年9月底前完成采購。
10月20日，財(cái)政部《政府和社會(huì)資本合作項(xiàng)目財(cái)政管理暫行辦法》的通知，進(jìn)一步明確財(cái)政部門在PPP項(xiàng)目全生命周期內(nèi)的工作要求。 此辦法適用于中華人民共和國境內(nèi)能源、交通運(yùn)輸、市政公用、農(nóng)業(yè)、林業(yè)、水利、環(huán)境保護(hù)、保障性安居工程、教育、科技、文化、體育、醫(yī)療衛(wèi)生、養(yǎng)老、旅游等公共服務(wù)領(lǐng)域開展的各類PPP項(xiàng)目。
10月24日，國家發(fā)改委印發(fā)《傳統(tǒng)基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域?qū)嵤┱蜕鐣?huì)資本合作項(xiàng)目工作導(dǎo)則》，本導(dǎo)則適用于在能源、交通運(yùn)輸、水利、環(huán)境保護(hù)、農(nóng)業(yè)、林業(yè)以及重大市政工程等傳統(tǒng)基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域采用PPP模式的項(xiàng)目。
并指出政府和社會(huì)資本合作模式主要包括特許經(jīng)營和政府購買服務(wù)兩類。在項(xiàng)目融資及建設(shè)方面，指出PPP項(xiàng)目融資責(zé)任由項(xiàng)目公司或社會(huì)資本方承擔(dān)，當(dāng)?shù)卣捌湎嚓P(guān)部門不應(yīng)為項(xiàng)目公司或社會(huì)資本方的融資提供擔(dān)保。
12月21日，國家發(fā)展改革委、中國證監(jiān)會(huì)聯(lián)合印發(fā)了《關(guān)于推進(jìn)傳統(tǒng)基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域政府和社會(huì)資本合作(PPP)項(xiàng)目資產(chǎn)證券化相關(guān)工作的通知》。
要求各省級(jí)發(fā)展改革委于2017年2月17日前，推薦1-3個(gè)首批擬進(jìn)行證券化融資的傳統(tǒng)基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域PPP項(xiàng)目，報(bào)送國家發(fā)展改革委。國家發(fā)展改革委、中國證監(jiān)會(huì)將共同努力，力爭盡快發(fā)行PPP項(xiàng)目證券化產(chǎn)品，并及時(shí)總結(jié)經(jīng)驗(yàn)、交流推廣。
這是國務(wù)院有關(guān)部門首次正式啟動(dòng)PPP項(xiàng)目資產(chǎn)證券化，對(duì)盤活PPP項(xiàng)目存量資產(chǎn)，提高PPP項(xiàng)目資產(chǎn)流動(dòng)性，更好地吸引社會(huì)資本參與PPP項(xiàng)目建設(shè)，推動(dòng)我國PPP模式持續(xù)健康發(fā)展具有重要意義。
12月30日，財(cái)政部印發(fā)了《財(cái)政部政府和社會(huì)資本合作(PPP)專家?guī)旃芾磙k法》(下稱《辦法》)，PPP專家?guī)鞂?shí)行開放申請(qǐng)制，專家申請(qǐng)具體條件如學(xué)歷、工作年限等也予以明確，入庫專家工作職責(zé)、義務(wù)也有了說明。
2017
2月17日，上海證券交易所、深圳證券交易所分別對(duì)各自的市場參與人發(fā)布了《關(guān)于推進(jìn)傳統(tǒng)基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域政府和社會(huì)資本合作（PPP）項(xiàng)目資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的通知》。
《通知》稱，交易所成立PPP項(xiàng)目資產(chǎn)證券化工作小組，明確專人負(fù)責(zé)落實(shí)相應(yīng)職責(zé)，對(duì)于符合條件的優(yōu)質(zhì)PPP項(xiàng)目資產(chǎn)證券化產(chǎn)品建立綠色通道，提升受理、評(píng)審和掛牌轉(zhuǎn)讓工作效率。
《通知》還稱，項(xiàng)目申報(bào)階段實(shí)行即報(bào)即審，受理后5個(gè)工作日內(nèi)出具反饋意見，管理人提交反饋回復(fù)確認(rèn)后3個(gè)工作日內(nèi)召開工作小組會(huì)議，明確是否符合掛牌要求。項(xiàng)目掛牌階段專人專崗負(fù)責(zé)，提升掛牌手續(xù)辦理效率。
當(dāng)日，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)也發(fā)布《關(guān)于PPP項(xiàng)目資產(chǎn)證券化產(chǎn)品實(shí)施專人專崗備案的通知》，確定專項(xiàng)計(jì)劃管理人按照《資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃備案管理辦法》的要求，通過基金業(yè)協(xié)會(huì)備案管理系統(tǒng)以電子化方式報(bào)備PPP項(xiàng)目資產(chǎn)證券化產(chǎn)品，備案網(wǎng)址為：ba.amac.org.cn。
2月27日，國務(wù)院辦公廳《關(guān)于印發(fā)國務(wù)院2017年立法工作計(jì)劃的通知》，明確2017年立法工作計(jì)劃，包括政府投資條例（發(fā)展改革委起草），私募投資基金管理暫行條例（證監(jiān)會(huì)起草），基礎(chǔ)設(shè)施和公共服務(wù)項(xiàng)目引入社會(huì)資本條例（法制辦、發(fā)展改革委、財(cái)政部起草）等。這意味著我國首部PPP法將以《基礎(chǔ)設(shè)施和公共服務(wù)項(xiàng)目引入社會(huì)資本條例》的形式出現(xiàn)。
3月5日，十二屆全國人大五次會(huì)議開幕，國務(wù)院總理做政府工作的報(bào)告。報(bào)告再次提到“政府與社會(huì)資本合作（PPP模式）“（已連續(xù)三屆政府工作報(bào)告中提及PPP模式）
積極擴(kuò)大有效投資。引導(dǎo)資金更多投向補(bǔ)短板、調(diào)結(jié)構(gòu)、促創(chuàng)新、惠民生的領(lǐng)域。今年要完成鐵路建設(shè)投資8000億元、公路水運(yùn)投資1.8萬億元，再開工15項(xiàng)重大水利工程，繼續(xù)加強(qiáng)軌道交通、民用航空、電信基礎(chǔ)設(shè)施等重大項(xiàng)目建設(shè)。中央預(yù)算內(nèi)投資安排5076億元。落實(shí)和完善促進(jìn)民間投資的政策措施。深化政府和社會(huì)資本合作，完善相關(guān)價(jià)格、稅費(fèi)等優(yōu)惠政策，政府要帶頭講誠信，決不能隨意改變約定，決不能“新官不理舊賬”。
3月7日，國務(wù)院辦公廳印發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步激發(fā)社會(huì)領(lǐng)域投資活力的意見》?！兑庖姟窂?個(gè)方面提出了37條具體可操作的政策措施。
《意見》指出，進(jìn)一步激發(fā)醫(yī)療、養(yǎng)老、教育、文化、體育等社會(huì)領(lǐng)域投資活力，著力增加產(chǎn)品和服務(wù)供給，不斷優(yōu)化質(zhì)量水平，對(duì)于提升人民群眾獲得感、挖掘社會(huì)領(lǐng)域投資潛力、保持投資穩(wěn)定增長、培育經(jīng)濟(jì)發(fā)展新動(dòng)能、促進(jìn)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級(jí)、實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)社會(huì)協(xié)調(diào)發(fā)展具有重要意義。
《意見》提出，引導(dǎo)社會(huì)資本以政府和社會(huì)資本合作（PPP）模式參與醫(yī)療機(jī)構(gòu)、養(yǎng)老服務(wù)機(jī)構(gòu)、教育機(jī)構(gòu)、文化設(shè)施、體育設(shè)施建設(shè)運(yùn)營，開展PPP項(xiàng)目示范。
4月25日，國家發(fā)改委印發(fā)《政府和社會(huì)資本合作（PPP）項(xiàng)目專項(xiàng)債券發(fā)行指引》（發(fā)改辦財(cái)金〔2017〕730號(hào)），明確指出，“PPP項(xiàng)目專項(xiàng)債券”是指，由PPP項(xiàng)目公司或社會(huì)資本方發(fā)行，募集資金主要用于以特許經(jīng)營、能源、交通運(yùn)輸、水利、環(huán)境購買服務(wù)等PPP形式開展項(xiàng)目建設(shè)、運(yùn)營的企業(yè)債券?，F(xiàn)階段支持重點(diǎn)為：能源、交通運(yùn)輸、水利、環(huán)境保護(hù)、農(nóng)業(yè)、林業(yè)、科技、保障性安居工程、醫(yī)療、衛(wèi)生、養(yǎng)老、教育、文化等傳統(tǒng)基礎(chǔ)設(shè)施和公共服務(wù)領(lǐng)域的項(xiàng)目。
4月26日，財(cái)政部、發(fā)改委、司法部、人民銀行、銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)聯(lián)合下發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范地方政府舉債融資行為的通知》（財(cái)預(yù)〔2017〕50號(hào)），明確提出，地方政府不得以借貸資金出資設(shè)立各類投資基金，嚴(yán)禁地方政府利用PPP、政府出資的各類投資基金等方式違法違規(guī)變相舉債。
除國務(wù)院另有規(guī)定外，地方政府及其所屬部門參與PPP項(xiàng)目、設(shè)立政府出資的各類投資基金時(shí)，不得以任何方式承諾回購社會(huì)資本方的投資本金，不得以任何方式承擔(dān)社會(huì)資本方的投資本金損失，不得以任何方式向社會(huì)資本方承諾最低收益，不得對(duì)有限合伙制基金等任何股權(quán)投資方式額外附加條款變相舉債。
5月4日，中國保監(jiān)會(huì)發(fā)布《關(guān)于保險(xiǎn)資金投資政府和社會(huì)資本合作項(xiàng)目有關(guān)事項(xiàng)的通知》，支持保險(xiǎn)資金通過基礎(chǔ)設(shè)施投資計(jì)劃，投資符合條件的PPP項(xiàng)目。
現(xiàn)階段保險(xiǎn)資金參與PPP項(xiàng)目的主要模式包括：參股PPP項(xiàng)目公司、為PPP項(xiàng)目提供債權(quán)性資金、PPP產(chǎn)業(yè)基金等。
5月27日，財(cái)政部《關(guān)于堅(jiān)決制止地方以政府購買服務(wù)名義違法違規(guī)融資的通知》（財(cái)預(yù)〔2017〕87號(hào)），著力規(guī)范政府購買服務(wù)管理，制止地方政府違法違規(guī)舉債融資行為?！锻ㄖ芬蟛坏脤⒃牧稀⑷剂?、設(shè)備、產(chǎn)品等貨物，以及建筑物和構(gòu)筑物的新建、改建、擴(kuò)建及其相關(guān)的裝修、拆除、修繕等建設(shè)工程作為政府購買服務(wù)項(xiàng)目。嚴(yán)禁將鐵路、公路、機(jī)場、通訊、水電煤氣，以及教育、科技、醫(yī)療衛(wèi)生、文化、體育等領(lǐng)域的基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，儲(chǔ)備土地前期開發(fā)，農(nóng)田水利等建設(shè)工程作為政府購買服務(wù)項(xiàng)目。嚴(yán)禁將建設(shè)工程與服務(wù)打包作為政府購買服務(wù)項(xiàng)目。嚴(yán)禁將金融機(jī)構(gòu)、融資租賃公司等非金融機(jī)構(gòu)提供的融資行為納入政府購買服務(wù)范圍。
同時(shí)指出，政府購買服務(wù)要堅(jiān)持先有預(yù)算、后購買服務(wù)，所需資金應(yīng)當(dāng)在既有年度預(yù)算中統(tǒng)籌考慮，不得把政府購買服務(wù)作為增加預(yù)算單位財(cái)政支出的依據(jù)。
6月7日，財(cái)政部、人民銀行、證監(jiān)會(huì)聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于規(guī)范開展政府和社會(huì)資本合作項(xiàng)目資產(chǎn)證券化有關(guān)事宜的通知》（財(cái)金〔2017〕55號(hào)），提出要分類別進(jìn)行PPP+ABS推廣，并在實(shí)施程序、監(jiān)管方面都做出相應(yīng)規(guī)范。
至此，發(fā)改委和財(cái)政部都先后出臺(tái)了PPP項(xiàng)目資產(chǎn)證券化的通知文件。
7月3日，國家發(fā)改委下發(fā)《關(guān)于加快運(yùn)用PPP模式盤活基礎(chǔ)設(shè)施存量資產(chǎn)有關(guān)工作的通知》(發(fā)改投資〔2017〕1266號(hào))，要求積極推廣PPP模式，加大存量資產(chǎn)盤活力度、形成良性投資循環(huán)，有利于拓寬基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)資金來源，減輕地方政府債務(wù)負(fù)擔(dān)。
對(duì)擬采取PPP模式的存量基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目，根據(jù)項(xiàng)目特點(diǎn)和具體情況，可通過轉(zhuǎn)讓-運(yùn)營-移交（TOT）、改建-運(yùn)營-移交（ROT）、轉(zhuǎn)讓-擁有-運(yùn)營（TOO）、委托運(yùn)營、股權(quán)合作等多種方式，將項(xiàng)目的資產(chǎn)所有權(quán)、股權(quán)、經(jīng)營權(quán)、收費(fèi)權(quán)等轉(zhuǎn)讓給社會(huì)資本。
對(duì)已經(jīng)采取PPP模式且政府方在項(xiàng)目公司中占有股份的存量基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目，可通過股權(quán)轉(zhuǎn)讓等方式，將政府方持有的股權(quán)部分或全部轉(zhuǎn)讓給項(xiàng)目的社會(huì)資本方或其他投資人。
同時(shí)，要求各地推薦本地區(qū)3-5個(gè)運(yùn)用PPP模式盤活基礎(chǔ)設(shè)施存量資產(chǎn)效果好的項(xiàng)目，國家發(fā)改委將組織專家評(píng)審，并遴選若干示范項(xiàng)目加以推廣，供各地方學(xué)習(xí)借鑒。
7月21日，國務(wù)院法制辦、國家發(fā)展改革委、財(cái)政部起草的《基礎(chǔ)設(shè)施和公共服務(wù)領(lǐng)域政府和社會(huì)資本合作條例（征求意見稿）》及其說明全文公布，征求社會(huì)各界意見。
征求意見稿包括總則、合作項(xiàng)目的發(fā)起、合作項(xiàng)目的實(shí)施、監(jiān)督管理、爭議解決、法律責(zé)任和附則7章，共50條。
征求意見稿明確規(guī)定了可以采用政府和社會(huì)資本合作模式的基礎(chǔ)設(shè)施和公共服務(wù)項(xiàng)目的條件，包括政府負(fù)有提供責(zé)任、需求長期穩(wěn)定、適宜由社會(huì)資本方承擔(dān)等，PPP合作項(xiàng)目期限一般不低于10年，最長不超過30年。
合作項(xiàng)目協(xié)議的履行，不受行政區(qū)劃調(diào)整、政府換屆、政府有關(guān)部門機(jī)構(gòu)或者職能調(diào)整以及負(fù)責(zé)人變更的影響。同時(shí)，合作項(xiàng)目協(xié)議中不得約定由政府回購社會(huì)資本方投資本金或者承擔(dān)社會(huì)資本方投資本金的損失，不得約定社會(huì)資本方的最低收益以及由政府為合作項(xiàng)目融資提供擔(dān)保。
9月1日，國務(wù)院辦公廳《關(guān)于進(jìn)一步激發(fā)民間有效投資活力促進(jìn)經(jīng)濟(jì)持續(xù)健康發(fā)展的指導(dǎo)意見》（國辦發(fā)〔2017〕79號(hào)）再次鼓勵(lì)民間資本參與政府和社會(huì)資本合作（PPP）項(xiàng)目，促進(jìn)基礎(chǔ)設(shè)施和公用事業(yè)建設(shè)。加大基礎(chǔ)設(shè)施和公用事業(yè)領(lǐng)域開放力度，禁止排斥、限制或歧視民間資本的行為，為民營企業(yè)創(chuàng)造平等競爭機(jī)會(huì)，支持民間資本股權(quán)占比高的社會(huì)資本方參與PPP項(xiàng)目。
10月19日，上海證券交易所、深圳證券交易所、機(jī)構(gòu)間私募產(chǎn)品報(bào)價(jià)與服務(wù)系統(tǒng)三部門共同發(fā)布了《政府和社會(huì)資本合作（PPP）項(xiàng)目資產(chǎn)支持證券掛牌條件確認(rèn)指南和信息披露指南》。該業(yè)務(wù)指南的發(fā)布,將使PPP項(xiàng)目資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)更加規(guī)范、更具可操作性。
上述兩項(xiàng)指南對(duì)于三類基礎(chǔ)資產(chǎn),即PPP項(xiàng)目收益權(quán)、PPP項(xiàng)目資產(chǎn)、PPP項(xiàng)目公司股權(quán)合格標(biāo)準(zhǔn)、發(fā)行環(huán)節(jié)信息披露、存續(xù)期間信息披露等做出了詳細(xì)的規(guī)定。
相關(guān)人士表示：業(yè)務(wù)指南的發(fā)布將有利于證券公司、基金子公司和社會(huì)資本方等機(jī)構(gòu)規(guī)范開展資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù),有利于加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理,保護(hù)投資者合法權(quán)益。
